Cos’è il Cash flow?
Il conto Cash flow fornisce informazioni sul cambiamento della situazione di liquidità di un’azienda in un determinato periodo. Questo non solo esamina se c’è più o meno liquidità alla fine dell’anno rispetto all’inizio dell’anno, ma anche in quali aree (attività operative, di investimento o di finanziamento) e perché c’è stato un aumento o una diminuzione. Il Cash flow può essere positivo o negativo. Nota che il Cash flow fornisce solo informazioni sul cambiamento dei fondi liquidi nell’anno passato. Tuttavia, non fa alcuna dichiarazione sul fatto che l’azienda abbia realizzato un profitto.
Perché il Cash flow è importante per te?
A: Il Cash flow mostra come la liquidità cambia in un dato periodo. Così, il Cash flow può essere usato per tenere d’occhio la situazione della liquidità e per evitare possibili strozzature di liquidità. Guardando il flusso di cassa, è possibile vedere fino a che punto un’azienda genera risorse finanziarie dalle proprie risorse e quanto fortemente può finanziarsi dall’interno.
Definizioni
CF lordo: Il Cash flow lordo è l’importo risultante dalle vendite nette meno le spese, gli interessi e le tasse.
CF dall’attività operativa: Il Cash flow operativo indica se l’azienda ha generato fondi liquidi liberi dalle sue attività operative. Indica quindi se la vostra azienda è in grado di finanziarsi. Tenendo conto delle diminuzioni e degli aumenti dei crediti, delle scorte e delle passività correnti, il flusso di cassa lordo diventa il flusso di cassa delle attività operative.
(-) invest. / (+) disinvest. immobilizzazioni finanziarie: Il Cash flow risultante da investimenti o disinvestimenti in relazione alle attività finanziarie deve essere inserito qui. Gli esempi includono l’acquisto o la vendita di azioni o obbligazioni.
CF dall’attività d’investimento: Il Cash flow da attività di investimento mostra come la liquidità cambia a causa di investimenti (diminuzione della liquidità) e disinvestimenti (aumento della liquidità). Per esempio, se viene acquistata una nuova macchina, la liquidità diminuisce, risultando in un importo negativo nel rendiconto finanziario.
CF disponible: Il Cash flow libero descrive i fondi liquidi che sono disponibili per i crediti o per il rimborso del debito. Si calcola dal Cash flow operativo meno il Cash flow dall’attività d’investimento. Il Cash flow disponible è usato per valutare la capacità di una società di ripagare i suoi prestiti.
(+) Aumento / (-) diminuzione ipoteche / crediti: I flussi di pagamento risultanti dall’accensione o dal rimborso di un’ipoteca o di un prestito.
(+) Aumento / (-) diminuzione prestiti: I flussi di pagamento risultanti dall’assunzione o dal rimborso di un prestito.
(+) Aumento / (-) diminuzione capitale (sociale): Se c’è stato un aumento o una diminuzione del capitale sociale sarà annotato qui.
(+) Aumento / (-) diminuzione aggio: Qualsiasi aumento o diminuzione dell’agio è iscritto in questa voce.
(+) Aumento / (-) diminuzione conto corrente: La variazione del conto corrente è registrata qui.
CF da attività di finanziamento: Il Cash Flow da attività di finanziamento risulta dalla somma degli aumenti e delle diminuzioni dei mutui, dei prestiti, del capitale sociale, del premio di azioni, dei dividendi e del conto corrente. Per esempio, se si prende un nuovo prestito, è disponibile più liquidità, il che porta a un importo positivo nel rendiconto finanziario. Per esempio, se una parte di un mutuo viene rimborsata, è disponibile meno liquidità, il che porta a un contributo negativo nel rendiconto finanziario.
